Tip:
Highlight text to annotate it
X
OSA 5: ONKO SE OIKEASTI RAHAA VAI VAIN LUOTTOA?
Saatat kuulla joidenkin ihmisten sanovan, että pankit eivät luo rahaa, ne luovat vain luottoa.
Tämän vastauksen saa usein virkamiehiltä ja ihmisiltä, jotka yrittävät kieltää, että pankit luovat nykyisin valtion koko rahavarannon.
Antakaa kun osoitan teille, miksi pankkien luomat numerot ovat rahaa eivätkä vain luottoa.
Keskeinen asia luotossa on, että siihen liittyy sellainen asia kuin luottoriski.
Luottoriski on riski siitä, että henkilö tai yritys, joka on sinulle velkaa rahaa, ei maksa sitä takaisin.
Jos lainaat 50£ epäluotettavalle ystävällesi, joka on yhä velkaa sinulle edellisestä lainauskerrasta,
niin siihen lainaan liittyy suuri luottoriski, koska varsin todennäköisesti hän ei maksa sinulle takaisin ajallaan.
Siis, jos pankkien tilillesi lisäämät numerot eivät ole rahaa vaan vain luottoa,
niin siihen rahaan täytyy liittyä jokin luottoriski.
Toisin sanoen, on riski, että pankki ei pysty maksamaan sinulle takaisin.
Ja, tietysti, kuten näimme Northern Rock, Wachovia ja Islannin pankkien tapauksessa,
on hyvinkin mahdollista, että pankkisi ei pysty maksamaan sinulle takaisin.
Itse asiassa, oikeudellisessa mielessä, numerot pankkitililläsi eivät ole rahaa. Ne ovat vain pankin lupaus maksaa.
Pankki lupautuu joko antamaan käteistä, kun sinä pyydät sitä,
tai tekemään maksut sähköisesti toiseen pankkiin pyydättäessäsi.
Joten tämä viittaisi siihen, että tililläsi oleviin numeroihin liittyisi luottoriski,
koska pankki ei ehkä pysty maksamaan sinulle takaisin.
Ja se viittaisi siihen, että pankkien luomat numerot eivät ole rahaa vaan vain luottoa.
Itse asiassa Englannin pankki oikeastaan noudattaa tätä argumenttia ja huomauttaa eroa käteisen ja pankin luoman rahan välillä.
Vuoden 2010 Q3 osavuosikatsauksessa pankki sanoo,
Englannin pankin setelit, ts. taskussasi oleva käteinen on keskuspankkirahan muoto,
jota yleisö pitää hallussaan kokematta luottoriskiä.
Tämä johtuu siitä, että keskuspankki on valtion takaama.”
Mielenkiintoista! Siis käteisellä ei ole luottoriskiä, koska se on valtion takaaman keskuspankin takaama.
Mutta liikepankit eivät ole valtion takaamia.
Siis tämä viittaa siihen, että numerot, jotka ne kirjoittavat ihmisten tileille, täytyy olla luottoa eikä rahaa.
Mutta odota hetkinen!
Valtiolla on järjestelmä nimeltään Financial Services Compensation Scheme tai FSCS (Suomessa talletussuojarahasto)
Tämä järjestelmä lupaa maksaa takaisin sinulle aina 85,000£ asti, jos pankkisi menee nurin ja menettää kaikki rahasi.
Itse asiassa olet saattanut nähdä heidän mainostavan tätä järjestelmää metrossa tai busseissa.
Tämä takuu oletetaan rahoitettavan kaikilta pankeilta perittävällä maksulla,
mutta jos maksut pankeilta eivät ole riittäviä, kuten tapahtui finanssikriisin aikana,
silloin veronmaksajien täytyy korvata loput rahoista.
Ajattele hetki mitä tämä merkitsee.
Tämä takuujärjestelmä sisältää valtion sanoman,
anna rahasi pankille, anna niiden tehdä sillä mitä ne haluavat, jos ne menettävät kaiken,
käytämme vain toisten ihmisten rahoja maksaaksemme sinulle takaisin ja varmistamme, ettet menetä senttiäkään.”
Miten tätä ei voi pitää valtion tukena pankeille?
Olennaisinta tässä on seuraava.
Numerot, jotka pankit kirjoittavat asiakkaiden tileille olisivat luottoa eivätkä rahaa,
jos ja vain jos, olisi luottoriski, ettet mahdollisesti saisi kaikkia rahoja takaisin.
Jos näin olisi asian laita, niin silloin pankkitalletukset, numerot pankkitililläsi, olisivat oikeastaan riskisijoitus.
Jokainen, joka tallettaa rahansa pankkiin, joutuisi hyväksymään, että voisi menettää osan tai kaikki rahansa.
Jos asia olisi näin, niin pankit voisivat vain jatkaa luototusta,
vaikka niiden maksujärjestelmä sallisi sinun käyttää luottoa maksujen maksuun.
Mutta koska valtio astuu kuvaan ja takaa kaiken tämän pankkiluoton, se poistaa täysin kaiken riskin.
Todellisuudessa pankkien luomat numerot ovat täysin turvattu valtion takuulla,
ja sen vuoksi niissä ei ole mitään luottoriskiä.
Englannin pankin luoman setelin ja liikepankkien pankkitilille kirjoittamien numeroiden
riskillisyydessä ei ole ehdottomasti mitään eroa.
Yhteenvetona.
Numerot tililläsi ovat yhtä hyviä ja yhtä turvassa kuin Englannin pankin luoma käteinen,
koska numerot pankkitililläsi ovat valtion takaamia.
Toisin sanoen se, mitä pankit luovat, kun ne kirjoittavat numeroita pankkitileille, on rahaa, ei luottoa.
Kun valtio astuu kuvioihin ja takaa, ettet menetä senttiäkään vaikka pankkisi tekisi jotain typerää eikä pystyisi maksamaan sinulle takaisin,
niin todellisuudessa se muuttaa pankin riskiluotot riskittömään veronmaksajien varoilla tuettuun rahan muotoon,
mutta minkä valtio sallii yksityisten yritysten luovan tyhjästä.
Muuten, ehkä pääsyy, miksi valtiovarainministeriön ja pankkikomission virkamiehet
yrittävät perustella, että pankit eivät voi luoda rahaa, on se, että, jos he myöntävät pankkien saaneen vallan luoda rahaa,
niin heidän tulisi kohdata vakavat seuraukset, jotka aiheutuvat yhden valtion suurimman toimivallan luovuttamisesta
joukolle lyhyen tähtäimen voittoa tavoittelevia yksityisiä yrityksiä.
Suomennos: Suomen Talousdemokratia ry, http://www.talousdemokratia.fi/
Subtitles by the Amara.org community